Việc sản xuất Torchlight bắt đầu vào tháng 8 năm 2008, ngay sau sự giải thể của Flagship Studios. Runic Games được thành lập bởi Travis Baldree (trưởng nhóm phát triển của Fate và Mythos) và các cựu binh của Blizzard North và Flagship: Max Schaefer, Erich Schaefer và Peter Hu [16][27]. "Toàn bộ đội của Flagship Seattle " gồm 14 người (chi nhánh của Flagship giúp tạo ra Mythos gốc) gia nhập Runic Games thời điểm hình thành của nó [18][28]. Sau khi mất bản quyền Mythos, đội Runic nhìn thấy sự phát triển của một trò chơi mới như là một cách để "kết thúc những gì [họ] bắt đầu ", mặc dù họ chỉ bắt đầu mà không có các mã hoặc sản phẩm công nghệ từ Mythos [29]. Từ khi bắt đầu, mục tiêu cuối cùng của công ty là phát triển một trò chơi nhập vai trực tuyến nhiều người chơi với lối chơi tương tự như của Mythos hoặc Diablo, nhưng trước khi thực hiện MMO, những người sáng lập của Runic đã quyết định "quay trở lại góc rễ [của họ]" với một trò chơi nhỏ mà họ có thể tinh chỉnh và đánh bóng trong một chu kỳ sản xuất tương đối ngắn [16]. Trò chơi chơi đơn này được dự định là để nhằm giới thiệu thế giới trò chơi Torchlight cho công chúng trước MMO. Hơn nữa, nó cho phép nhóm nghiên cứu có được một trò chơi phát hành sớm hơn nếu họ ngay lập tức bắt đầu trên MMO [22][30][31]. Sản xuất hoàn toàn trò chơi bắt đầu vào khoảng tháng 11 năm 2008, cho một sự phát triển toàn bộ dự án trong thời gian khoảng 11 tháng [32]. Tính đến tháng 7 năm 2009, có 25 thành viên làm việc tại Runic Games [23].

Trong một bài báo trên Gamasutra, đạo diễn nghệ thuật Jason Beck giải thích phong cách nghệ thuật đó của Torchlight được lấy cảm hứng từ truyện tranh và phim hoạt hình cổ điển, bằng cách sử dụng các thiết kế nhân vật cách điệu kết hợp với kết cấu nền hội họa [29]. Nhà phát triển đã mô tả cái nhìn của trò chơi như được truyền cảm hứng bởi "Dragon's Lair gặp The Incredibles." [30] Nhóm nghiên cứu quyết định cung cấp cho thế giới trò chơi một giai điệu tưởng tượng nhẹ nhàng hơn để làm cho nó hấp dẫn hơn, thay vì sử dụng một phong cách "tối và có sạn" [29].

Trò chơi sử dụng mã nguồn mở đồ họa 3D OGRE và hệ thống CEGUI cho giao diện, mặc dù phần còn lại của công cụ trò chơi được xây dựng bởi Runic. Trò chơi được thiết kế để chạy trên một phạm vi rộng các hệ thống (bao gồm cả chế độ 'netbook') và không yêu cầu bóng đổ [2].

Âm thanh

Nhà soạn nhạc Diablo và thiết kế âm thanh Matt Uelmen cũng gia nhập nhóm, tạo ra âm nhạc và âm thanh cho trò chơi [33]. Uelmen dựa nhạc của mình trên nhịp và bối cảnh của trò chơi, mà ông thậm chí đã quan sát trong quá trình xây dựng ban đầu của trò chơi [34]. Đối với nhạc chủ đề của thị trấn "Torchlight", Uelmen kết hợp một số yếu tố gợi nhắc đến nhạc chủ đề "Tristram" của ông từ Diablo, nhưng cũng đã cố gắng để tạo cho nó một âm thanh khác biệt rõ rệt. Đối với tác phẩm này, ông đã thu âm hơn 200 âm điệu bằng cách sử dụng đàn guitar 12 dây giữa các nhạc cụ khác. Đối với các phần khác của nhạc, ông dùng một guitar bàn đạp thép và tạo ra những âm thanh khác nhau từ việc sử dụng nhạc cụ điển hình trong nhạc đồng quê [33].

Các nhà phát triển chọn diễn viên lồng tiếng với sự giúp đỡ của nữ diễn viên lồng tiếng gạo cội Lani Minella, người cũng có mặt trong trò chơi [33].

Phát triển cho Xbox 360

Trong tháng 8 năm 2010, CEO của Runic là Max Schaefer đã tiết lộ rằng trò chơi sẽ được phát triển cho PlayStation 3 và Xbox 360, nhằm phát hành vào cuối năm [4]. Trong tháng 1 năm 2011, Runic thông báo rằng Torchlight sẽ được phát hành cho Xbox LiveArcade (XBLA) vào đầu năm 2011, nhưng kế hoạch phát hành cho PlayStation 3 đã không còn [12]. Bởi vì Microsoft hành động như là nhà xuất bản của việc phát hành XBLA, Torchlight sẽ có khả năng chỉ được duy trì độc quyền cho Xbox 360 trên console [35].

Phiên bản Xbox 360 được phát triển như là một sự hợp tác giữa Runic Games và World Domination Industries, Inc.. Runic trở nên liên quan nhiều hơn vào giữa năm 2010 khi trở nên rõ ràng rằng điều khiển và giao diện đồ họa của trò chơi yêu cầu một đại tu hoàn chỉnh để thích ứng cho sử dụng với bộ điều khiển theo phong cách console [36]. Do vậy, nhân vật của người chơi sẽ trực tiếp điều khiển bởi bộ điều khiển mà không có bất kỳ con trỏ ảo. Trò chơi cũng bao gồm một số nội dung mới như bộ áo giáp bổ sung và một con vật cưng mới, và tích hợp công nghệ phát triển cho Torchlight II bao gồm cả nhân vật hoạt hình pha trộn và cải thiện AutoMap [35].